Sviluppo di un metodo numerico per il problema inverso relativo alla calibrazione della volatilità locale per opzioni europee

This thesis focuses on the implementation and the analysis of a numerical method for the reconstruction of the local volatility parameter from market data of European style options. The local volatility model for option pricing is considered in the following as a natural generalisation of the notorious Black&Scholes model.

Questa tesi ha come obiettivo l’implementazione e l’analisi di un metodo numerico per la ricostruzione del parametro di volatilità dai valori osservati sul mercato per opzioni di tipo europeo. Oggetto di studio è il cosiddetto modello a volatilità locale, una generalizzazione del noto modello di Black-Scholes per il prezzaggio delle opzioni.